10 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
BỘ TÀI CHÍNH
Số: 87/2017/TT-BTC
CỘNG HÒA XÃ HỘI CHỦ NGHĨA VIỆT NAM
Độc lập - Tự do - Hạnh phúc
Hà Nội, ngày 15 tháng 8 năm 2017
THÔNG TƯ
Quy định chỉ tiêu an toàn tài chính và biện pháp xử lý đối với tổ chức
kinh doanh chứng khoán không đáp ứng chỉ tiêu an toàn tài chính
Căn cứ Luật Chứng khoán ngày 29 tháng 6 năm 2006;
Căn cứ Luật sửa đổi, bổ sung một số điều của Luật Chứng khoán ngày 24
tháng 11 năm 2010;
Căn cứ Luật Doanh nghiệp ngày 26 tháng 11 năm 2014;
Căn cứ Nghị định số 58/2012/NĐ-CP ngày 20 tháng 7 năm 2012 của Chính
phủ quy định chi tiết và hướng dẫn thi hành một số điều của Luật Chứng khoán và
Luật sửa đổi, bổ sung một số điều của Luật Chứng khoán;
Căn cứ Nghị định số 60/2015/NĐ-CP ngày 26 tháng 6 năm 2015 của Chính phủ
sửa đổi, bổ sung một số điều của Nghị định số 58/2012/NĐ-CP ngày 20 tháng 7
năm 2012 của Chính phủ quy định chi tiết và hướng dẫn thi hành một số điều của
Luật Chứng khoán và Luật sửa đổi, bổ sung một số điều của Luật Chứng khoán;
Căn cứ Nghị định số 42/2015/NĐ-CP ngày 05 tháng 5 năm 2015 của Chính
phủ về chứng khoán phái sinh và thị trường chứng khoán phái sinh;
Căn cứ Nghị định số 86/2016/NĐ-CP ngày 01 tháng 7 năm 2016 của Chính
phủ quy định điều kiện đầu tư, kinh doanh chứng khoán;
Căn cứ Nghị định số 87/2017/NĐ-CP ngày 26 tháng 7 năm 2017 của Chính
phủ quy định chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn và cơ cấu tổ chức của Bộ Tài chính;
Theo đề nghị của Chủ tịch Ủy ban Chứng khoán Nhà nước;
Bộ trưởng Bộ Tài chính ban hành Thông tư quy định chỉ tiêu an toàn tài chính
và biện pháp xử lý đối với tổ chức kinh doanh chứng khoán không đáp ứng chỉ tiêu
an toàn tài chính.
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 11
Chương I
QUY ĐỊNH CHUNG
Điều 1. Phạm vi điều chỉnh và đối tượng áp dụng
1. Phạm vi điều chỉnh
Thông tư này hướng dẫn việc xác định các chỉ tiêu an toàn tài chính, chế độ
báo cáo về tỷ lệ an toàn tài chính của tổ chức kinh doanh chứng khoán, các biện
pháp xử lý và trách nhiệm của các bên liên quan đối với tổ chức kinh doanh
chứng khoán không đáp ứng chỉ tiêu an toàn tài chính. Thông tư không áp dụng
cho việc xác định nghĩa vụ thuế của tổ chức kinh doanh chứng khoán đối với
ngân sách Nhà nước.
2. Đối tượng áp dụng
a) Công ty chứng khoán, chi nhánh công ty chứng khoán nước ngoài tại Việt
Nam (sau đây gọi chung là công ty chứng khoán), công ty quản lý quỹ, chi nhánh
công ty quản lý quỹ nước ngoài tại Việt Nam (sau đây gọi chung là công ty quản
lý quỹ);
b) Các cơ quan, tổ chức, cá nhân có liên quan.
Điều 2. Giải thích từ ngữ
Trong Thông tư này, các từ ngữ dưới đây được hiểu như sau:
1. Tổ chức kinh doanh chứng khoán là công ty chứng khoán, chi nhánh công ty
chứng khoán nước ngoài tại Việt Nam, công ty quản lý quỹ, chi nhánh công ty
quản lý quỹ nước ngoài tại Việt Nam.
2. Giá trị rủi ro thị trường là giá trị tương ứng với mức độ tổn thất có thể xảy
ra khi giá thị trường của tài sản đang sở hữu và dự kiến sẽ sở hữu theo cam kết bảo
lãnh phát hành biến động theo chiều hướng bất lợi.
3. Giá trị rủi ro thanh toán là giá trị tương ứng với mức độ tổn thất có thể xảy
ra khi đối tác không thể thanh toán đúng hạn hoặc chuyển giao tài sản đúng hạn
theo cam kết.
4. Giá trị rủi ro hoạt động là giá trị tương ứng với mức độ tổn thất có thể xảy
ra do lỗi kỹ thuật, lỗi hệ thống và quy trình nghiệp vụ, lỗi con người trong quá
trình tác nghiệp, do thiếu vốn kinh doanh phát sinh từ các khoản chi phí, lỗ từ hoạt
động đầu tư, do các nguyên nhân khách quan khác.
12 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
5. Tổng giá trị rủi ro là tổng các giá trị rủi ro thị trường, giá trị rủi ro thanh
toán và giá trị rủi ro hoạt động.
6. Vốn khả dụng là vốn chủ sở hữu có thể chuyển đổi thành tiền trong vòng
chín mươi (90) ngày.
7. Tỷ lệ vốn khả dụng là tỷ lệ phần trăm giữa giá trị vốn khả dụng và tổng giá
trị rủi ro.
8. Bảo lãnh thanh toán là việc cam kết nhận trách nhiệm thực hiện nghĩa vụ tài
chính nhằm bảo đảm cho việc thanh toán của một bên thứ ba.
9. Thời gian bảo lãnh phát hành là khoảng thời gian từ ngày phát sinh nghĩa
vụ bảo lãnh phát hành theo hình thức cam kết chắc chắn tính tới ngày thanh toán
cho tổ chức phát hành theo cam kết.
10. Vị thế ròng đối với một chứng khoán tại một thời điểm (sau đây gọi là vị
thế ròng đối với một chứng khoán) là số lượng chứng khoán đang nắm giữ của tổ
chức kinh doanh chứng khoán, sau khi đã điều chỉnh giảm số chứng khoán cho
vay, số chứng khoán được phòng ngừa bởi chứng quyền bán, hợp đồng tương lai
và tăng thêm số chứng khoán đi vay phù hợp với quy định của pháp luật.
11. Vị thế ròng thanh toán đối với một đối tác tại một thời điểm (sau đây gọi là
vị thế ròng thanh toán đối với một đối tác) là giá trị khoản cho vay, khoản phải thu
sau khi đã điều chỉnh các khoản nợ, khoản phải trả cho đối tác đó.
12. Nhóm tổ chức, cá nhân liên quan tới một tổ chức hoặc một cá nhân (sau
đây gọi là nhóm tổ chức, cá nhân liên quan) là tổ chức, cá nhân trong các trường
hợp sau:
a) Là công ty mẹ, công ty con, công ty liên doanh, công ty liên kết của tổ chức đó;
b) Cha, cha nuôi, mẹ, mẹ nuôi, vợ, chồng, con, con nuôi, anh ruột, chị ruột, em
ruột, anh rể, em rể, chị dâu, em dâu của cá nhân đó;
c) Là tổ chức kinh tế mà cá nhân đó, những người và công ty quy định tại
điểm a, b khoản này nắm giữ từ 30% vốn điều lệ trở lên.
13. Giá trị ký quỹ là tổng các giá trị sau:
a) Giá trị bằng tiền, chứng khoán mà tổ chức kinh doanh chứng khoán đóng
góp vào quỹ bù trừ của Trung tâm Lưu ký chứng khoán Việt Nam;
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 13
b) Giá trị bằng tiền, chứng khoán mà tổ chức kinh doanh chứng khoán ký quỹ
cho giao dịch đầu tư, tự doanh, tạo lập thị trường đối với chứng khoán phái sinh;
c) Các khoản ký quỹ bằng tiền và giá trị bảo lãnh thanh toán của ngân hàng
trong trường hợp công ty chứng khoán phát hành chứng quyền có bảo đảm.
14. Khối lượng mở của một chứng khoán phái sinh tại một thời điểm (sau đây
gọi là khối lượng mở) là khối lượng chứng khoán phái sinh đang còn lưu hành tại
thời điểm đó, chưa được thanh lý hoặc chưa được tất toán.
15. Tổ chức kiểm toán được chấp thuận là tổ chức kiểm toán được Ủy ban
Chứng khoán Nhà nước chấp thuận thực hiện kiểm toán cho đơn vị có lợi ích công
chúng thuộc lĩnh vực chứng khoán.
16. Chứng quyền có lãi là chứng quyền mua có giá thực hiện (chỉ số thực hiện)
thấp hơn giá (chỉ số) của chứng khoán cơ sở hoặc chứng quyền bán có giá thực
hiện (chỉ số thực hiện) cao hơn giá (chỉ số) của chứng khoán cơ sở.
17. Giá thực hiện là mức giá mà người sở hữu chứng quyền có quyền mua (đối
với chứng quyền mua) hoặc bán (đối với chứng quyền bán) chứng khoán cơ sở (cổ
phiếu hoặc chứng chỉ quỹ ETF) cho tổ chức phát hành, hoặc được tổ chức phát
hành dùng để xác định khoản thanh toán cho người sở hữu chứng quyền.
18. Tỷ lệ chuyển đổi cho biết số lượng chứng quyền cần có để quy đổi thành
một đơn vị chứng khoán cơ sở.
Điều 3. Nguyên tắc áp dụng
1. Tổ chức kinh doanh chứng khoán có trách nhiệm tính toán các chỉ tiêu an
toàn tài chính và chịu trách nhiệm về tính chính xác của kết quả tính toán.
2. Các chỉ tiêu tài sản và nguồn vốn sử dụng để tính giá trị vốn khả dụng và
các giá trị rủi ro phải được cập nhật tới thời điểm tính toán.
3. Tổ chức kinh doanh chứng khoán không phải tính giá trị các loại rủi ro đối
với các chỉ tiêu tài sản đã giảm trừ khỏi vốn khả dụng theo quy định tại Điều 5,
Điều 6 Thông tư này.
4. Đối với tổ chức kinh doanh chứng khoán có công ty con, tổ chức kinh doanh
chứng khoán tính toán các chỉ tiêu an toàn tài chính dựa trên các khoản mục tài
chính riêng của tổ chức kinh doanh chứng khoán.
14 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
5. Báo cáo tỷ lệ an toàn tài chính tại ngày 30 tháng 6 phải được soát xét bởi tổ
chức kiểm toán được chấp thuận theo các chuẩn mực kiểm toán Việt Nam về hợp
đồng dịch vụ soát xét. Báo cáo tỷ lệ an toàn tài chính tại ngày 31 tháng 12 và báo
cáo tỷ lệ an toàn tài chính dùng để chứng minh tổ chức kinh doanh chứng khoán đủ
điều kiện đưa ra khỏi tình trạng cảnh báo, kiểm soát, kiểm soát đặc biệt phải được
kiểm toán bởi tổ chức kiểm toán được chấp thuận theo chuẩn mực kiểm toán Việt
Nam về lưu ý khi kiểm toán báo cáo tài chính được lập theo khuôn khổ về lập và
trình bày báo cáo tài chính cho mục đích đặc biệt và các chuẩn mực kiểm toán
khác có liên quan.
6. Tổ chức kinh doanh chứng khoán phải thiết lập hệ thống thông tin và kiểm
soát nội bộ để ghi chép, theo dõi và cập nhật đầy đủ những thông tin tài chính,
thông tin chi tiết phục vụ cho việc lập và soát xét, kiểm toán các báo cáo tỷ lệ an
toàn tài chính. Ban Giám đốc (ban quản lý điều hành) của tổ chức kinh doanh
chứng khoán chịu trách nhiệm về việc lập và trình bày báo cáo tỷ lệ an toàn tài
chính theo quy định của Thông tư này.
Chương II
CHỈ TIÊU AN TOÀN TÀI CHÍNH
Mục 1
VỐN KHẢ DỤNG
Điều 4. Vốn khả dụng
1. Vốn khả dụng của công ty chứng khoán xác định theo quy định tại Phụ lục VI
ban hành kèm theo Thông tư này, cụ thể như sau:
a) Vốn góp của chủ sở hữu, không bao gồm vốn cổ phần ưu đãi hoàn lại (nếu có);
b) Thặng dư vốn cổ phần không bao gồm vốn cổ phần ưu đãi hoàn lại (nếu có);
c) Quyền chọn chuyển đổi trái phiếu - Cấu phần vốn (đối với công ty chứng
khoán có phát hành trái phiếu chuyển đổi);
d) Vốn khác của chủ sở hữu;
đ) Chênh lệch đánh giá tài sản theo giá trị hợp lý;
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 15
e) Chênh lệch tỷ giá hối đoái;
g) Quỹ dự trữ bổ sung vốn điều lệ;
h) Quỹ dự phòng tài chính và rủi ro nghiệp vụ;
i) Quỹ khác thuộc vốn chủ sở hữu được trích lập phù hợp với quy định của
pháp luật;
k) Lợi nhuận chưa phân phối;
l) Số dư dự phòng suy giảm giá trị tài sản;
m) Năm mươi phần trăm (50%) phần giá trị tăng thêm của tài sản cố định được
định giá lại theo quy định của pháp luật (trong trường hợp định giá tăng), hoặc trừ
đi toàn bộ phần giá trị giảm đi (trong trường hợp định giá giảm);
n) Các khoản giảm trừ theo quy định tại Điều 5 Thông tư này;
o) Các khoản tăng thêm theo quy định tại Điều 7 Thông tư này;
p) Vốn khác (nếu có).
2. Vốn khả dụng của công ty quản lý quỹ xác định theo quy định tại Phụ lục V
ban hành kèm theo Thông tư này, cụ thể như sau:
a) Vốn đầu tư của chủ sở hữu, không bao gồm vốn cổ phần ưu đãi hoàn lại
(nếu có);
b) Thặng dư vốn cổ phần không bao gồm vốn cổ phần ưu đãi hoàn lại (nếu có);
c) Quỹ dự trữ bổ sung vốn điều lệ;
d) Quỹ đầu tư phát triển (nếu có);
đ) Quỹ dự phòng tài chính và rủi ro nghiệp vụ;
e) Quỹ khác thuộc vốn chủ sở hữu được trích lập phù hợp với quy định của
pháp luật;
g) Lợi nhuận sau thuế chưa phân phối;
h) Số dư dự phòng suy giảm giá trị tài sản;
i) Năm mươi phần trăm (50%) phần giá trị tăng thêm của tài sản cố định được
định giá lại theo quy định của pháp luật (trong trường hợp định giá tăng), hoặc trừ
đi toàn bộ phần giá trị giảm đi (trong trường hợp định giá giảm);
k) Chênh lệch tỷ giá hối đoái;
16 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
l) Các khoản giảm trừ theo quy định tại Điều 6 Thông tư này;
m) Các khoản tăng thêm theo quy định tại Điều 7 Thông tư này;
n) Vốn khác (nếu có).
3. Vốn khả dụng quy định tại khoản 1 và khoản 2 Điều này phải được điều
chỉnh giảm cổ phiếu quỹ (nếu có).
Điều 5. Các khoản giảm trừ khỏi vốn khả dụng của công ty chứng khoán
1. Giá trị ký quỹ.
Trường hợp công ty chứng khoán có tài sản đảm bảo để ngân hàng thực hiện
bảo lãnh thanh toán khi phát hành chứng quyền có bảo đảm thì giá trị giảm trừ
là giá trị nhỏ nhất của các giá trị sau: giá trị bảo lãnh thanh toán của ngân hàng;
giá trị tài sản đảm bảo được xác định theo quy định tại khoản 6 Điều 10 Thông
tư này.
2. Giá trị tài sản dùng để bảo đảm cho nghĩa vụ của tổ chức, cá nhân khác có
thời hạn còn lại trên chín mươi (90) ngày. Giá trị tài sản được xác định theo quy
định tại khoản 6 Điều 10 Thông tư này.
3. Toàn bộ phần giá trị giảm đi của các tài sản tài chính ghi theo giá trị ghi sổ,
không bao gồm chứng khoán quy định tại khoản 7 Điều này, trên cơ sở chênh lệch
giữa giá trị ghi sổ so với giá thị trường xác định theo quy định tại Phụ lục II ban
hành kèm theo Thông tư này.
4. Các khoản giảm trừ khác xác định theo quy định tại Phụ lục VI ban hành
kèm theo Thông tư này như sau:
a) Các chỉ tiêu trong tài sản dài hạn, trừ các trường hợp theo quy định tại
khoản 6 Điều này;
b) Các chỉ tiêu trong tài sản ngắn hạn sau:
- Chứng khoán quy định tại khoản 7 Điều này tại chỉ tiêu tài sản tài chính
ngắn hạn;
- Các khoản trả trước;
- Các khoản phải thu có thời hạn thu hồi hoặc thời hạn thanh toán còn lại trên
chín mươi (90) ngày;
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 17
- Các khoản tạm ứng có thời hạn hoàn ứng còn lại trên chín mươi (90) ngày;
- Các tài sản ngắn hạn khác, trừ các trường hợp theo quy định tại khoản 5
Điều này.
c) Các khoản ngoại trừ, có ý kiến trái ngược hoặc từ chối đưa ra ý kiến (nếu
có) trên báo cáo tài chính đã được kiểm toán, soát xét mà chưa được trừ ra khỏi
vốn khả dụng theo quy định tại điểm a, b khoản này. Trường hợp tổ chức kiểm
toán xác nhận là đã hết ngoại trừ thì tổ chức kinh doanh chứng khoán không phải
trừ đi khoản này.
5. Phần giảm trừ khỏi vốn khả dụng theo quy định tại điểm a, b khoản 4 Điều
này không bao gồm các chỉ tiêu sau:
a) Các tài sản phải xác định rủi ro thị trường theo quy định tại khoản 2 Điều 9
Thông tư này, trừ các chứng khoán theo quy định tại khoản 7 Điều này;
b) Dự phòng suy giảm giá trị tài sản tài chính ghi nhận theo giá trị ghi sổ;
c) Dự phòng suy giảm giá trị các tài sản khác;
d) Dự phòng phải thu khó đòi.
6. Khi xác định các chỉ tiêu tài sản giảm trừ khỏi vốn khả dụng quy định tại
khoản 1, khoản 2, điểm a, b khoản 4 Điều này, tổ chức kinh doanh chứng khoán
được điều chỉnh giảm phần giá trị giảm trừ như sau:
a) Đối với tài sản dùng để bảo đảm cho nghĩa vụ của chính tổ chức kinh doanh
chứng khoán, khi tính giảm trừ được giảm đi giá trị nhỏ nhất của các giá trị sau:
giá trị thị trường của tài sản đó xác định theo quy định tại Phụ lục II ban hành kèm
theo Thông tư này (nếu có), giá trị sổ sách, giá trị còn lại của nghĩa vụ;
b) Đối với tài sản được bảo đảm bằng tài sản của khách hàng, khi tính giảm trừ
được giảm đi giá trị nhỏ nhất của các giá trị sau: giá trị tài sản bảo đảm xác định
theo quy định tại khoản 6 Điều 10 Thông tư này, giá trị sổ sách.
7. Các chứng khoán dưới đây trong chỉ tiêu tài sản tài chính ngắn hạn và tài
sản tài chính dài hạn phải tính giảm trừ khỏi vốn khả dụng:
a) Chứng khoán phát hành bởi các tổ chức có liên quan với tổ chức kinh doanh
chứng khoán trong các trường hợp dưới đây:
- Là công ty mẹ, công ty con, công ty liên doanh, công ty liên kết của tổ chức
kinh doanh chứng khoán;
18 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
- Là công ty con, công ty liên doanh, công ty liên kết của công ty mẹ của tổ
chức kinh doanh chứng khoán.
b) Chứng khoán có thời gian bị hạn chế chuyển nhượng còn lại trên chín mươi
(90) ngày kể từ ngày tính toán.
Điều 6. Các khoản giảm trừ khỏi vốn khả dụng của công ty quản lý quỹ
1. Toàn bộ phần giá trị giảm đi của các khoản đầu tư, không bao gồm chứng
khoán quy định tại khoản 5 Điều này, trên cơ sở chênh lệch giữa giá trị ghi sổ so
với giá thị trường xác định theo quy định tại Phụ lục II ban hành kèm theo Thông
tư này.
2. Các khoản giảm trừ khác xác định theo quy định tại Phụ lục V ban hành
kèm theo Thông tư này như sau:
a) Các chỉ tiêu trong tài sản dài hạn, trừ các trường hợp theo quy định tại
khoản 3 Điều này;
b) Các chỉ tiêu trong tài sản ngắn hạn sau:
- Chứng khoán quy định tại khoản 5 Điều này tại chỉ tiêu đầu tư tài chính
ngắn hạn;
- Các khoản trả trước;
- Các khoản phải thu có thời hạn thu hồi hoặc thời hạn thanh toán còn lại trên
chín mươi (90) ngày;
- Các khoản tạm ứng có thời hạn hoàn ứng còn lại trên chín mươi (90) ngày;
- Các tài sản ngắn hạn khác, trừ các trường hợp theo quy định tại khoản 3
Điều này.
c) Các khoản ngoại trừ, có ý kiến trái ngược hoặc từ chối đưa ra ý kiến (nếu
có) trên báo cáo tài chính đã được kiểm toán, soát xét mà chưa được trừ ra khỏi
vốn khả dụng theo quy định tại điểm a, b khoản này. Trường hợp tổ chức kiểm
toán xác nhận là đã hết ngoại trừ thì tổ chức kinh doanh chứng khoán không phải
trừ đi khoản này.
3. Phần giảm trừ khỏi vốn khả dụng theo quy định tại điểm a, b khoản 2 Điều
này không bao gồm các chỉ tiêu sau:
a) Các tài sản phải xác định rủi ro thị trường theo quy định tại khoản 2 Điều 9
Thông tư này, trừ các chứng khoán theo quy định tại khoản 5 Điều này;
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 19
b) Dự phòng giảm giá đầu tư;
c) Dự phòng phải thu khó đòi.
4. Khi xác định các chỉ tiêu tài sản giảm trừ khỏi vốn khả dụng quy định tại
điểm a, b khoản 2 Điều này, tổ chức kinh doanh chứng khoán được điều chỉnh
giảm phần giá trị giảm trừ như sau:
a) Đối với tài sản dùng để bảo đảm cho nghĩa vụ của chính tổ chức kinh doanh
chứng khoán hoặc cho bên thứ ba, thì khi tính giảm trừ được giảm đi giá trị nhỏ
nhất của các giá trị sau: giá trị thị trường của tài sản đó xác định theo quy định tại
Phụ lục II ban hành kèm theo Thông tư này (nếu có), giá trị sổ sách, giá trị còn lại
của nghĩa vụ;
b) Đối với tài sản được bảo đảm bằng tài sản của khách hàng, khi tính giảm trừ
được giảm đi giá trị nhỏ nhất của các giá trị sau: giá trị tài sản bảo đảm xác định
theo quy định tại khoản 6 Điều 10 Thông tư này, giá trị sổ sách.
5. Các chứng khoán dưới đây trong chỉ tiêu đầu tư tài chính ngắn hạn và đầu tư
tài chính dài hạn phải tính giảm trừ khỏi vốn khả dụng:
a) Chứng khoán phát hành bởi các tổ chức có liên quan với tổ chức kinh doanh
chứng khoán trong các trường hợp dưới đây:
- Là công ty mẹ, công ty con, công ty liên doanh, công ty liên kết của tổ chức
kinh doanh chứng khoán;
- Là công ty con, công ty liên doanh, công ty liên kết của công ty mẹ của tổ
chức kinh doanh chứng khoán.
b) Chứng khoán có thời gian bị hạn chế chuyển nhượng còn lại trên chín mươi
(90) ngày kể từ ngày tính toán.
Điều 7. Các khoản tăng thêm
1. Toàn bộ phần giá trị tăng thêm của các khoản đầu tư, tài sản tài chính ghi
theo giá trị ghi sổ không bao gồm chứng khoán quy định tại khoản 7 Điều 5, khoản 5
Điều 6 Thông tư này, trên cơ sở chênh lệch giữa giá trị ghi sổ so với giá thị trường
xác định theo quy định tại Phụ lục II ban hành kèm theo Thông tư này.
2. Các khoản nợ có thể chuyển đổi thành vốn chủ sở hữu bao gồm:
a) Trái phiếu chuyển đổi trừ trường hợp đã được tính là vốn khả dụng tại điểm c
khoản 1 Điều 4 Thông tư này, cổ phiếu ưu đãi do tổ chức kinh doanh chứng khoán
phát hành thỏa mãn tất cả những điều kiện sau:
20 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
- Có thời hạn ban đầu tối thiểu là năm (05) năm;
- Không được bảo đảm bằng tài sản của chính tổ chức kinh doanh chứng khoán;
- Tổ chức kinh doanh chứng khoán chỉ được mua lại trước thời hạn theo đề
nghị của người sở hữu hoặc mua lại trên thị trường thứ cấp sau khi đã thông báo
cho Ủy ban Chứng khoán Nhà nước theo quy định tại khoản 5, 6 Điều này;
- Tổ chức kinh doanh chứng khoán được ngừng trả lãi và chuyển lãi lũy kế
sang năm tiếp theo nếu việc trả lãi dẫn đến kết quả kinh doanh trong năm bị lỗ;
- Trong trường hợp tổ chức kinh doanh chứng khoán giải thể, người sở hữu chỉ
được thanh toán sau khi tổ chức kinh doanh chứng khoán đã thanh toán cho tất cả
các chủ nợ có bảo đảm và không có bảo đảm khác;
- Việc điều chỉnh tăng lãi suất, kể cả việc điều chỉnh tăng lãi suất cộng thêm
vào lãi suất tham chiếu chỉ được thực hiện sau năm (05) năm kể từ ngày phát hành
và được điều chỉnh một (01) lần trong suốt thời hạn trước khi chuyển đổi thành cổ
phiếu phổ thông;
- Đã được đăng ký bổ sung vốn khả dụng theo quy định tại khoản 4 Điều này.
b) Các công cụ nợ khác thỏa mãn tất cả những điều kiện sau:
- Là khoản nợ mà trong mọi trường hợp, chủ nợ chỉ được thanh toán sau khi tổ
chức kinh doanh chứng khoán đã thanh toán cho tất cả các chủ nợ có bảo đảm và
không có bảo đảm khác;
- Có kỳ hạn ban đầu tối thiểu là mười (10) năm;
- Không được bảo đảm bằng tài sản của chính tổ chức kinh doanh chứng khoán;
- Tổ chức kinh doanh chứng khoán được ngừng trả lãi và chuyển lãi lũy kế
sang năm tiếp theo nếu việc trả lãi dẫn đến kết quả kinh doanh trong năm bị lỗ;
- Chủ nợ chỉ được tổ chức kinh doanh chứng khoán trả nợ trước hạn sau khi
đã thông báo cho Ủy ban Chứng khoán Nhà nước theo quy định tại khoản 5, 6
Điều này;
- Việc điều chỉnh tăng lãi suất, kể cả việc điều chỉnh tăng lãi suất cộng thêm
vào lãi suất tham chiếu chỉ được thực hiện sau năm (05) năm kể từ ngày ký hợp
đồng và được điều chỉnh một (01) lần trong suốt thời hạn của khoản vay;
- Đã được đăng ký bổ sung vốn khả dụng theo quy định tại khoản 4 Điều này.
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 21
3. Giới hạn khi tính các khoản tăng thêm cho vốn khả dụng:
a) Giá trị các khoản quy định tại điểm a, b khoản 2 Điều này phải tính giảm
dần theo nguyên tắc sau:
- Trong thời gian năm (05) năm cuối cùng trước khi đến hạn thanh toán,
chuyển đổi thành cổ phiếu phổ thông, sau mỗi năm gần đến hạn chuyển đổi, thanh
toán, giá trị các khoản quy định tại điểm a, b khoản 2 Điều này phải khấu trừ 20%
giá trị ban đầu;
- Trong thời hạn bốn (04) quý cuối cùng trước khi đến hạn thanh toán, chuyển
đổi thành cổ phiếu phổ thông, thì sẽ phải khấu trừ tiếp mỗi quý 25% từ phần giá trị
còn lại sau khi đã khấu trừ theo quy định nêu trên.
b) Tổng giá trị các khoản quy định tại khoản 2 Điều này được sử dụng để bổ
sung vốn khả dụng tối đa bằng 50% phần vốn chủ sở hữu.
4. Tổ chức kinh doanh chứng khoán phải đăng ký bổ sung các khoản nợ quy
định tại khoản 2, 3 Điều này vào vốn khả dụng với Ủy ban Chứng khoán Nhà
nước. Hồ sơ đăng ký bổ sung vốn khả dụng bao gồm:
a) Giấy đăng ký theo mẫu tại Phụ lục VII ban hành kèm theo Thông tư này về
việc sử dụng trái phiếu chuyển đổi, cổ phiếu ưu đãi, các khoản nợ để bổ sung vốn
khả dụng;
b) Biên bản họp, Nghị quyết của Hội đồng quản trị, Hội đồng thành viên,
Quyết định của chủ sở hữu về việc sử dụng các khoản nợ có thể chuyển đổi thành
vốn chủ sở hữu để bổ sung vốn khả dụng;
c) Bản sao hợp lệ các hợp đồng vay vốn hoặc tài liệu tương đương, hợp đồng
vay hoặc các tài liệu tương đương phải có cam kết của cả hai bên với các nội dung
đầy đủ và phù hợp với quy định tại khoản 2, 3 Điều này.
5. Tổ chức kinh doanh chứng khoán được mua lại trái phiếu chuyển đổi, cổ
phiếu ưu đãi, hoặc thanh toán trước hạn các khoản nợ đã đăng ký bổ sung vốn khả
dụng trong trường hợp sau:
a) Tỷ lệ vốn khả dụng sau khi mua lại trái phiếu chuyển đổi, cổ phiếu ưu đãi,
hoặc thanh toán trước hạn các khoản nợ đã đăng ký sử dụng để bổ sung vốn khả
dụng, không xuống dưới mức 180%;
b) Trường hợp tổ chức kinh doanh chứng khoán không đáp ứng quy định tại
điểm a khoản này, tổ chức kinh doanh chứng khoán phải có nguồn vốn mới bổ
sung bảo đảm duy trì tỷ lệ vốn khả dụng tối thiểu không thấp hơn 180%.
22 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
6. Tổ chức kinh doanh chứng khoán phải báo cáo Ủy ban Chứng khoán Nhà
nước tối thiểu mười lăm (15) ngày trước khi mua lại trái phiếu chuyển đổi, cổ
phiếu ưu đãi, thanh toán trước hạn các khoản nợ đã đăng ký bổ sung vốn khả dụng.
Hồ sơ báo cáo bao gồm:
a) Tài liệu theo quy định tại điểm a khoản 4 Điều này;
b) Tài liệu theo quy định tại điểm b, c khoản 4 Điều này đối với các trái phiếu
chuyển đổi, cổ phiếu ưu đãi và khoản nợ mới được sử dụng để bổ sung vốn khả
dụng, thay thế cho trái phiếu chuyển đổi, cổ phiếu ưu đãi phải mua lại, khoản nợ
phải thanh toán (nếu có).
Mục 2
CÁC GIÁ TRỊ RỦI RO
Điều 8. Giá trị rủi ro hoạt động
1. Rủi ro hoạt động của tổ chức kinh doanh chứng khoán được xác định là giá
trị lớn nhất của các giá trị sau: 25% chi phí duy trì hoạt động của tổ chức kinh
doanh chứng khoán trong vòng mười hai (12) tháng liền kề tính tới thời điểm tính
toán, 20% vốn pháp định theo quy định của pháp luật.
2. Chi phí duy trì hoạt động của công ty chứng khoán được xác định bằng tổng
chi phí phát sinh trong kỳ, trừ đi:
a) Chi phí khấu hao;
b) Chi phí hoặc hoàn nhập dự phòng suy giảm giá trị các tài sản tài chính ngắn
hạn và tài sản thế chấp;
c) Chi phí hoặc hoàn nhập dự phòng suy giảm giá trị các tài sản tài chính dài hạn;
d) Chi phí hoặc hoàn nhập dự phòng suy giảm giá trị các khoản phải thu;
đ) Chi phí hoặc hoàn nhập dự phòng suy giảm giá trị các tài sản ngắn hạn khác;
3. Chi phí duy trì hoạt động của công ty quản lý quỹ được xác định bằng tổng
chi phí phát sinh trong kỳ, trừ đi:
a) Chi phí khấu hao;
b) Chi phí hoặc hoàn nhập dự phòng giảm giá đầu tư ngắn hạn;
c) Chi phí hoặc hoàn nhập dự phòng giảm giá đầu tư dài hạn;
d) Chi phí hoặc hoàn nhập dự phòng phải thu khó đòi.
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 23
4. Trường hợp tổ chức kinh doanh chứng khoán hoạt động dưới một (01) năm,
rủi ro hoạt động được xác định là giá trị lớn nhất của các giá trị sau: ba (03) lần chi
phí duy trì hoạt động bình quân hàng tháng tính từ thời điểm tổ chức kinh doanh
chứng khoán đi vào hoạt động; hai mươi phần trăm (20%) vốn pháp định theo quy
định của pháp luật.
Điều 9. Giá trị rủi ro thị trường
1. Kết thúc ngày giao dịch, tổ chức kinh doanh chứng khoán phải xác định giá
trị rủi ro thị trường đối với các tài sản của tổ chức kinh doanh chứng khoán quy
định tại khoản 2 Điều này.
2. Rủi ro thị trường phải được xác định đối với các tài sản sau:
a) Chứng khoán trên tài khoản tự doanh không bao gồm số lượng chứng
quyền có bảo đảm không phát hành hết (đối với công ty chứng khoán), tài khoản
giao dịch chứng khoán (đối với công ty quản lý quỹ, công ty chứng khoán không
có nghiệp vụ tự doanh), chứng khoán ủy thác, chứng khoán đầu tư khác. Các
chứng khoán trên bao gồm cả số chứng khoán trong quá trình nhận chuyển giao
từ bên bán;
b) Chứng khoán nhận hỗ trợ từ các cá nhân, tổ chức khác theo quy định của
pháp luật, bao gồm chứng khoán đi vay cho bản thân tổ chức kinh doanh chứng
khoán, chứng khoán đi vay thay mặt cho các cá nhân, tổ chức khác;
c) Chứng khoán của khách hàng mà tổ chức kinh doanh chứng khoán nhận làm
tài sản bảo đảm, sau đó được tổ chức kinh doanh chứng khoán sử dụng hoặc cho
một bên thứ ba vay phù hợp với quy định của pháp luật;
d) Tiền, các khoản tương đương tiền, công cụ chuyển nhượng, các loại giấy tờ
có giá thuộc sở hữu của tổ chức kinh doanh chứng khoán;
đ) Chứng khoán mà tổ chức kinh doanh chứng khoán bảo lãnh phát hành theo
hình thức cam kết chắc chắn chưa phân phối và chưa nhận thanh toán đầy đủ trong
thời gian bảo lãnh phát hành.
3. Chứng khoán, tài sản quy định tại khoản 2 Điều này không bao gồm các
loại sau:
a) Cổ phiếu quỹ;
b) Chứng khoán quy định tại khoản 7 Điều 5 và khoản 5 Điều 6 Thông tư này;
24 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
c) Trái phiếu, các công cụ nợ, giấy tờ có giá trên thị trường tiền tệ đã đáo hạn.
d) Chứng khoán đã được phòng ngừa rủi ro bởi chứng quyền bán hoặc hợp
đồng tương lai; Chứng quyền bán và hợp đồng quyền bán được sử dụng để phòng
ngừa rủi ro cho chứng khoán cơ sở.
4. Công thức xác định giá trị rủi ro thị trường đối với tài sản quy định tại
điểm a, b, c, d khoản 2 Điều này như sau:
Giá trị rủi ro thị trường = Vị thế ròng × Giá tài sản × Hệ số rủi ro thị trường
a) Hệ số rủi ro thị trường xác định theo Phụ lục I ban hành kèm theo Thông tư này;
b) Giá tài sản được xác định theo Phụ lục II ban hành kèm theo Thông tư này.
5. Giá trị rủi ro thị trường của mỗi tài sản xác định theo quy định tại khoản 4
Điều này phải điều chỉnh tăng thêm trong trường hợp tổ chức kinh doanh chứng
khoán đầu tư quá nhiều vào tài sản đó, ngoại trừ chứng khoán đang trong thời gian
bảo lãnh phát hành theo hình thức cam kết chắc chắn, trái phiếu Chính phủ, trái
phiếu được Chính phủ bảo lãnh. Giá trị rủi ro được điều chỉnh tăng theo nguyên
tắc sau:
a) Tăng thêm 10% trong trường hợp tổng giá trị của khoản đầu tư vào cổ phiếu
và trái phiếu của một tổ chức chiếm từ trên 10% đến 15% vốn chủ sở hữu của tổ
chức kinh doanh chứng khoán;
b) Tăng thêm 20% trong trường hợp tổng giá trị của khoản đầu tư vào cổ phiếu
và trái phiếu của một tổ chức chiếm từ trên 15% đến 25% vốn chủ sở hữu của tổ
chức kinh doanh chứng khoán;
c) Tăng thêm 30% trong trường hợp tổng giá trị của khoản đầu tư vào cổ phiếu
và trái phiếu của một tổ chức chiếm từ trên 25% trở lên vốn chủ sở hữu của tổ
chức kinh doanh chứng khoán.
6. Tổ chức kinh doanh chứng khoán phải điều chỉnh tăng thêm các khoản cổ
tức, trái tức, giá trị quyền ưu đãi nếu phát sinh (đối với chứng khoán), hoặc lãi cho
vay (đối với tiền gửi và các khoản tương đương tiền, công cụ chuyển nhượng, giấy
tờ có giá) vào giá tài sản khi xác định giá trị rủi ro thị trường.
7. Giá trị rủi ro thị trường đối với số chứng khoán chưa phân phối hết trong
thời gian phân phối và có giá giao dịch thấp hơn giá bảo lãnh phát hành từ các hợp
đồng bảo lãnh phát hành theo hình thức cam kết chắc chắn được xác định theo
công thức sau:
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 25
(P0 - P1)
Giá trị rủi ro thị trường = (Q0 x P0 - Vc) x R x (r + x 100%)
P0
Trong đó:
Q0: là số chứng khoán còn lại chưa phân phối hoặc đã phân phối nhưng chưa
nhận thanh toán
P0: là giá bảo lãnh phát hành
Vc: là giá trị tài sản bảo đảm (nếu có)
R: là hệ số rủi ro phát hành
r: là hệ số rủi ro thị trường
P1: là giá giao dịch
a) Giá giao dịch được xác định tùy theo loại chứng khoán tương ứng quy định
tại mục 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 21, 22 của Phụ lục II ban hành kèm
theo Thông tư này. Trường hợp phát hành lần đầu ra công chúng, kể cả đấu giá cổ
phần hóa lần đầu, đấu thầu trái phiếu, thì giá giao dịch bằng giá trị sổ sách trên một
cổ phiếu của tổ chức phát hành được xác định tại thời điểm gần nhất, hoặc giá khởi
điểm (nếu không xác định được giá trị sổ sách), hoặc mệnh giá (đối với trái phiếu);
b) Hệ số rủi ro thị trường được xác định tùy theo loại chứng khoán tương
ứng quy định tại mục II, III, IV, V, VI, VII của Phụ lục I ban hành kèm theo
Thông tư này;
c) Hệ số rủi ro phát hành được xác định căn cứ vào khoảng thời gian còn lại
tính tới thời điểm kết thúc đợt phân phối theo quy định tại hợp đồng, nhưng không
vượt quá thời hạn được phép phân phối theo quy định của pháp luật, như sau:
- Tính tới ngày cuối cùng của thời hạn phân phối, nếu khoảng thời gian còn lại
là trên sáu mươi (60) ngày: hệ số rủi ro phát hành bằng 20%;
- Tính tới ngày cuối cùng của thời hạn phân phối, nếu khoảng thời gian còn lại
là từ ba mươi (30) ngày tới sáu mươi (60) ngày: hệ số rủi ro phát hành bằng 40%;
- Tính tới ngày cuối cùng của thời hạn phân phối, nếu khoảng thời gian còn lại
là dưới ba mươi (30) ngày: hệ số rủi ro phát hành bằng 60%;
- Trong thời gian kể từ ngày kết thúc thời hạn phân phối tới ngày phải thanh
toán cho tổ chức phát hành: hệ số rủi ro phát hành bằng 80%.
26 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
d) Sau ngày cuối cùng phải thanh toán cho tổ chức phát hành, tổ chức kinh
doanh chứng khoán phải xác định giá trị rủi ro thị trường đối với số chứng khoán
không thể phân phối hết theo quy định tại khoản 4 Điều này;
đ) Giá trị tài sản bảo đảm của khách hàng xác định theo quy định tại khoản 6
Điều 10 Thông tư này.
8. Công ty chứng khoán phải tính giá trị rủi ro thị trường đối với chứng quyền
có bảo đảm đang lưu hành do công ty chứng khoán phát hành. Giá trị rủi ro này
được xác định theo công thức sau:
Giá trị rủi ro thị trường = (P0 x Q0 x k - P1 x Q1) x r - MD
Trong đó:
P0: là giá thanh toán của chứng khoán cơ sở tại ngày tính toán do Sở Giao dịch
Chứng khoán xác định và công bố
Q0: là số lượng chứng quyền đang lưu hành của công ty chứng khoán.
k: là tỷ lệ chuyển đổi
P1: là giá của chứng khoán cơ sở được xác định theo quy định tại Phụ lục II
ban hành kèm theo Thông tư này
Q1: là số lượng chứng khoán cơ sở mà công ty chứng khoán dùng để đảm bảo
cho nghĩa vụ thanh toán chứng quyền có bảo đảm do mình phát hành
r: là hệ số rủi ro thị trường của chứng quyền được xác định theo quy định tại
Phụ lục I ban hành kèm theo Thông tư này
MD: là giá trị ký quỹ khi công ty chứng khoán phát hành chứng quyền có bảo đảm
a) Chứng khoán cơ sở để tính toán rủi ro thị trường theo công thức nêu trên
phải đáp ứng đầy đủ các điều kiện sau:
- Đã có trong phương án phát hành hoặc đã đăng ký với Ủy ban Chứng khoán
Nhà nước về việc sử dụng chứng khoán này trên tài khoản tự doanh để phòng ngừa
rủi ro khi phát hành chứng quyền có bảo đảm;
- Là chứng khoán cơ sở của chứng quyền có bảo đảm.
b) Trường hợp chứng quyền do công ty chứng khoán phát hành không có lãi
như quy định tại khoản 16 Điều 2 Thông tư này, công ty chứng khoán không phải
tính rủi ro thị trường đối với chứng quyền đã phát hành nhưng phải tính rủi ro thị
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 27
trường đối với chứng khoán cơ sở hình thành từ hoạt động phòng ngừa rủi ro cho
chứng quyền đã phát hành;
c) Công ty chứng khoán phải tính rủi ro thị trường đối với phần chênh lệch
giữa giá trị chứng khoán cơ sở do công ty chứng khoán dùng để phòng ngừa rủi
ro cho chứng quyền có bảo đảm do mình phát hành và giá trị chứng khoán cơ sở
cần thiết để phòng ngừa rủi ro cho chứng quyền có bảo đảm. Giá trị cần thiết để
phòng ngừa rủi ro cho chứng quyền có bảo đảm phải tương ứng với giá trị
phòng ngừa.
9. Giá trị rủi ro thị trường đối với hợp đồng tương lai được xác định theo công
thức sau:
Giá trị
rủi ro
thị trường
= (
Giá trị
thanh toán
cuối ngày
-
Giá trị
chứng khoán
mua vào
) x
Hệ số rủi ro thị
trường của hợp
đồng tương lai
- Giá trị
ký quỹ
Giá trị
thanh toán
cuối ngày
=
Giá thanh
toán cuối
ngày
x Khối lượng mở
Trong đó:
- Giá trị chứng khoán mua vào là giá trị chứng khoán cơ sở mà tổ chức kinh doanh
chứng khoán mua vào để đảm bảo cho nghĩa vụ thanh toán hợp đồng tương lai;
- Giá trị ký quỹ là phần giá trị tài sản mà tổ chức kinh doanh chứng khoán ký
quỹ cho giao dịch đầu tư, tự doanh, tạo lập thị trường.
Điều 10. Giá trị rủi ro thanh toán
1. Kết thúc ngày giao dịch, tổ chức kinh doanh chứng khoán phải xác định giá
trị rủi ro thanh toán đối với các hợp đồng, giao dịch sau:
a) Tiền gửi có kỳ hạn tại các tổ chức tín dụng, các khoản cho vay đối với các
tổ chức, cá nhân khác;
b) Hợp đồng vay, mượn chứng khoán phù hợp với quy định của pháp luật;
c) Hợp đồng bán có cam kết mua lại chứng khoán phù hợp với quy định của
pháp luật;
d) Hợp đồng mua có cam kết bán lại chứng khoán phù hợp với quy định của
pháp luật;
28 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
đ) Hợp đồng cho vay mua ký quỹ chứng khoán phù hợp với quy định của
pháp luật;
e) Hợp đồng bảo lãnh phát hành ký với các tổ chức khác trong tổ hợp bảo lãnh
phát hành theo hình thức cam kết chắc chắn mà tổ chức kinh doanh chứng khoán là
tổ chức bảo lãnh phát hành chính;
g) Các khoản phải thu trong hạn của tổ chức kinh doanh chứng khoán, các
khoản phải thu cho khách hàng trong hoạt động môi giới bán chứng khoán;
h) Các khoản phải thu đã quá hạn, kể cả trái phiếu đáo hạn, các giấy tờ có giá,
công cụ nợ đã đáo hạn mà chưa được thanh toán;
i) Tài sản quá thời hạn chuyển giao, kể cả chứng khoán trong hoạt động kinh
doanh của tổ chức kinh doanh chứng khoán, chứng khoán của khách hàng trong
hoạt động môi giới chứng khoán.
2. Đối với các hợp đồng theo quy định tại điểm a, b, c, d, đ, g khoản 1 Điều
này, giá trị rủi ro thanh toán trước thời hạn nhận chuyển giao chứng khoán, tiền và
thanh lý hợp đồng, được xác định như sau:
Giá trị rủi ro
thanh toán =
Hệ số rủi ro thanh toán
theo đối tác
x Giá trị tài sản tiềm ẩn
rủi ro thanh toán
a) Hệ số rủi ro thanh toán theo đối tác xác định tùy thuộc vào mức độ tín
nhiệm của đối tác giao dịch theo nguyên tắc quy định tại Phụ lục III ban hành kèm
theo Thông tư này;
b) Giá trị tài sản tiềm ẩn rủi ro thanh toán xác định theo nguyên tắc quy định
tại Phụ lục IV ban hành kèm theo Thông tư này. Giá trị tài sản tiềm ẩn rủi ro thanh
toán phải được điều chỉnh tăng thêm các khoản cổ tức, trái tức, giá trị quyền ưu đãi
nếu phát sinh (đối với chứng khoán), hoặc lãi tiền gửi, lãi cho vay và các khoản
phụ phí khác (đối với các khoản tín dụng).
3. Đối với các hợp đồng quy định tại điểm e khoản 1 Điều này, giá trị rủi ro
thanh toán được xác định bằng 30% giá trị còn lại của các hợp đồng bảo lãnh phát
hành chưa được thanh toán.
4. Đối với các khoản phải thu quá hạn, chứng khoán chưa nhận chuyển giao
đúng hạn theo quy định tại điểm h, i khoản 1 Điều này, kể cả chứng khoán, tiền
chưa nhận được từ các giao dịch, hợp đồng đáo hạn quy định tại điểm a, b, c, d, đ, g
khoản 1 Điều này, giá trị rủi ro thanh toán được xác định theo nguyên tắc sau:
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 29
Giá trị rủi ro
thanh toán
= Hệ số rủi ro thanh toán
theo thời gian
x Giá trị tài sản tiềm ẩn rủi ro
thanh toán
a) Hệ số rủi ro thanh toán theo thời gian được xác định căn cứ vào khoảng thời
gian quá hạn thanh toán theo nguyên tắc quy định tại Phụ lục III ban hành kèm
theo Thông tư này;
b) Giá trị tài sản tiềm ẩn rủi ro thanh toán được xác định như sau:
- Đối với các giao dịch mua, bán chứng khoán, cho khách hàng hoặc cho bản
thân tổ chức kinh doanh chứng khoán: là giá trị thị trường của hợp đồng tính theo
nguyên tắc quy định tại Phụ lục II, Phụ lục IV ban hành kèm theo Thông tư này;
- Đối với các giao dịch cho vay mua chứng khoán ký quỹ, giao dịch bán có
cam kết mua lại, giao dịch mua có cam kết bán lại, vay, cho vay chứng khoán: giá
trị tài sản tiểm ẩn rủi ro thanh toán xác định theo nguyên tắc quy định tại Phụ lục IV
ban hành kèm theo Thông tư này;
- Đối với các khoản phải thu, trái phiếu đã đáo hạn, các công cụ nợ đã đáo hạn:
là giá trị khoản phải thu tính theo mệnh giá, cộng thêm các khoản lãi chưa được
thanh toán, chi phí có liên quan và trừ đi khoản thanh toán đã thực nhận trước đó
(nếu có).
5. Tổ chức kinh doanh chứng khoán được điều chỉnh giảm trừ phần giá trị tài
sản bảo đảm của đối tác, khách hàng khi xác định giá trị tài sản tiềm ẩn rủi ro
thanh toán quy định tại khoản 1 Điều này trong trường hợp các hợp đồng, giao
dịch này đáp ứng đầy đủ các điều kiện sau:
a) Đối tác, khách hàng có tài sản bảo đảm thực hiện nghĩa vụ của mình và tài
sản bảo đảm là tiền, các khoản tương đương tiền, giấy tờ có giá, công cụ chuyển
nhượng trên thị trường tiền tệ, chứng khoán niêm yết, đăng ký giao dịch trên Sở
Giao dịch Chứng khoán, trái phiếu Chính phủ, trái phiếu được Bộ Tài chính bảo
lãnh phát hành;
b) Tổ chức kinh doanh chứng khoán có quyền định đoạt, quản lý, sử dụng,
chuyển nhượng tài sản bảo đảm trong trường hợp đối tác không thực hiện nghĩa vụ
thanh toán đầy đủ và đúng thời hạn đã thỏa thuận tại các hợp đồng.
6. Giá trị tài sản bảo đảm tính giảm trừ theo quy định tại khoản 5 Điều này
được xác định như sau:
Giá trị tài sản
bảo đảm = Khối lượng
tài sản x Giá tài
sản x (1 - Hệ số rủi ro
thị trường)
30 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
a) Giá tài sản được xác định theo nguyên tắc quy định tại Phụ lục II ban hành
kèm theo Thông tư này;
b) Hệ số rủi ro thị trường được xác định theo nguyên tắc quy định tại Phụ lục I
ban hành kèm theo Thông tư này.
7. Khi xác định giá trị rủi ro thanh toán, tổ chức kinh doanh chứng khoán được
bù trừ ròng song phương giá trị tài sản tiềm ẩn rủi ro thanh toán trong trường hợp
đáp ứng đầy đủ các điều kiện sau:
a) Rủi ro thanh toán liên quan tới cùng một đối tác;
b) Rủi ro thanh toán phát sinh đối với cùng một loại hình giao dịch theo quy
định tại khoản 1 Điều này;
c) Việc bù trừ ròng song phương đã được các bên thống nhất trước bằng văn bản.
8. Giá trị rủi ro thanh toán phải được điều chỉnh tăng thêm trong các trường
hợp sau:
a) Tăng thêm 10% trong trường hợp giá trị hợp đồng tiền gửi, khoản cho vay,
khoản phải thu trong hạn, hợp đồng mua có cam kết bán lại chứng khoán, hợp
đồng bán có cam kết mua lại chứng khoán, tổng giá trị các khoản vay đối với một
tổ chức, cá nhân và nhóm tổ chức, cá nhân liên quan (nếu có), chiếm từ trên 10%
đến 15% vốn chủ sở hữu;
b) Tăng thêm 20% trong trường hợp giá trị hợp đồng tiền gửi, khoản cho vay,
khoản phải thu trong hạn, hợp đồng mua có cam kết bán lại chứng khoán, hợp
đồng bán có cam kết mua lại chứng khoán, tổng giá trị các khoản vay đối với một
tổ chức, cá nhân và nhóm tổ chức, cá nhân liên quan (nếu có), chiếm từ trên 15%
đến 25% vốn chủ sở hữu;
c) Tăng thêm 30% trong trường hợp giá trị hợp đồng tiền gửi, khoản cho vay,
khoản phải thu trong hạn, hợp đồng mua có cam kết bán lại chứng khoán, hợp
đồng bán có cam kết mua lại chứng khoán, tổng giá trị các khoản vay đối với một
tổ chức, cá nhân và nhóm tổ chức, cá nhân liên quan (nếu có), hoặc một cá nhân
và các bên liên quan tới cá nhân đó (nếu có), chiếm từ trên 25% vốn chủ sở hữu
trở lên.
9. Trường hợp đối tác đã hoàn toàn mất khả năng thanh toán, toàn bộ khoản
thiệt hại tính theo giá trị hợp đồng phải được giảm trừ đi từ vốn khả dụng.
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 31
Mục 3
TỶ LỆ VỐN KHẢ DỤNG VÀ CHẾ ĐỘ BÁO CÁO
CỦA TỔ CHỨC KINH DOANH CHỨNG KHOÁN
Điều 11. Tỷ lệ vốn khả dụng và các mức cảnh báo
1. Tỷ lệ vốn khả dụng được xác định theo nguyên tắc sau:
Vốn khả dụng
Tỷ lệ vốn khả dụng =
Tổng giá trị rủi ro
x 100%
2. Ủy ban Chứng khoán Nhà nước ra quyết định đặt tổ chức kinh doanh chứng
khoán vào tình trạng cảnh báo theo quy định tại Điều 13 Thông tư này, tình trạng
kiểm soát theo quy định tại Điều 14 Thông tư này hoặc kiểm soát đặc biệt theo
quy định tại Điều 16 Thông tư này. Trong vòng hai mươi bốn (24) giờ kể từ khi
ban hành quyết định, Ủy ban Chứng khoán Nhà nước công bố thông tin về quyết
định này trên trang thông tin điện tử của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước, tổ chức
kinh doanh chứng khoán công bố thông tin về quyết định này trên trang thông tin
điện tử của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước, Sở giao dịch Chứng khoán, tổ chức
kinh doanh chứng khoán.
Điều 12. Chế độ báo cáo về tỷ lệ vốn khả dụng
1. Chế độ báo cáo định kỳ
a) Định kỳ hàng tháng, tổ chức kinh doanh chứng khoán phải gửi Ủy ban Chứng
khoán Nhà nước báo cáo tỷ lệ an toàn tài chính theo mẫu quy định tại Phụ lục V
hoặc Phụ lục VI ban hành kèm theo Thông tư này. Báo cáo phải được gửi bằng tệp
thông tin điện tử trong thời hạn mười (10) ngày, kể từ ngày kết thúc tháng;
b) Tổ chức kinh doanh chứng khoán phải gửi Ủy ban Chứng khoán Nhà nước
đồng thời công bố thông tin trên trang thông tin điện tử của tổ chức kinh doanh
chứng khoán báo cáo tỷ lệ an toàn tài chính tại ngày 30 tháng 6 và 31 tháng 12
theo mẫu quy định tại Phụ lục V hoặc Phụ lục VI ban hành kèm theo Thông tư này
sau khi đã được soát xét, kiểm toán bởi tổ chức kiểm toán được chấp thuận. Các
báo cáo này phải gửi Ủy ban Chứng khoán Nhà nước và công bố cùng với thời
điểm công bố thông tin báo cáo tài chính bán niên đã được soát xét, báo cáo tài
chính năm đã được kiểm toán.
32 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
2. Chế độ báo cáo bất thường
a) Kể từ khi tỷ lệ vốn khả dụng xuống dưới 180%, tổ chức kinh doanh chứng
khoán phải báo cáo Ủy ban Chứng khoán Nhà nước tỷ lệ vốn khả dụng theo mẫu
báo cáo quy định tại Phụ lục V hoặc Phụ lục VI ban hành kèm theo Thông tư này
một (01) tháng hai (02) lần (vào ngày 15 và 30 hàng tháng). Báo cáo phải được
gửi bằng tệp thông tin điện tử trong vòng ba (3) ngày làm việc sau ngày 15 và 30
hàng tháng;
b) Kể từ khi tỷ lệ vốn khả dụng xuống dưới 150%, tổ chức kinh doanh chứng
khoán phải báo cáo Ủy ban Chứng khoán Nhà nước tỷ lệ vốn khả dụng một (01)
tuần một (01) lần theo mẫu báo cáo quy định tại Phụ lục V hoặc Phụ lục VI ban
hành kèm theo Thông tư này. Báo cáo phải được gửi bằng tệp thông tin điện tử
trước 16 giờ ngày thứ sáu hàng tuần;
c) Kể từ khi tỷ lệ vốn khả dụng giảm xuống dưới 120%, tổ chức kinh doanh
chứng khoán hàng ngày phải báo cáo Ủy ban Chứng khoán Nhà nước tỷ lệ vốn
khả dụng theo mẫu báo cáo quy định tại Phụ lục V hoặc Phụ lục VI ban hành kèm
theo Thông tư này. Báo cáo phải được gửi bằng tệp thông tin điện tử trước 16 giờ
hàng ngày.
3. Tổ chức kinh doanh chứng khoán được thực hiện chế độ báo cáo định kỳ
theo quy định tại khoản 1 Điều này khi tỷ lệ vốn khả dụng đạt và vượt 180% của
các kỳ báo cáo trong ba (03) tháng liên tục.
Chương III
BIỆN PHÁP XỬ LÝ ĐỐI VỚI CÁC TRƯỜNG HỢP KHÔNG ĐÁP ỨNG
CHỈ TIÊU AN TOÀN TÀI CHÍNH
Mục 1
CẢNH BÁO
Điều 13. Cảnh báo
1. Ủy ban Chứng khoán Nhà nước ra quyết định đặt tổ chức kinh doanh chứng
khoán vào tình trạng cảnh báo trong các trường hợp sau:
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 33
a) Tỷ lệ vốn khả dụng từ 150% đến dưới 180% trong tất cả các kỳ báo cáo
trong ba (03) tháng liên tục; hoặc
b) Tỷ lệ vốn khả dụng đã được soát xét hoặc được kiểm toán bởi tổ chức kiểm
toán được chấp thuận từ 150% đến dưới 180%; hoặc
c) Báo cáo tỷ lệ an toàn tài chính mà tổ chức kiểm toán được chấp thuận đưa ra
ý kiến không chấp thuận (hoặc ý kiến trái ngược), từ chối đưa ra ý kiến (hoặc
không thể đưa ra ý kiến), ý kiến ngoại trừ một số chỉ tiêu của báo cáo này mà
nếu trừ các ảnh hưởng ngoại trừ ra khỏi vốn khả dụng sẽ dẫn tới tỷ lệ vốn khả
dụng từ 150% đến dưới 180%.
2. Tổ chức kinh doanh chứng khoán được đưa ra khỏi tình trạng cảnh báo khi
tỷ lệ vốn khả dụng đạt từ 180% trở lên trong ba (03) tháng liên tục, trong đó tỷ lệ
vốn khả dụng tại kỳ báo cáo cuối cùng phải được kiểm toán bởi tổ chức kiểm toán
được chấp thuận.
Mục 2
KIỂM SOÁT
Điều 14. Kiểm soát
1. Ủy ban Chứng khoán Nhà nước ra quyết định đặt tổ chức kinh doanh chứng
khoán vào tình trạng kiểm soát trong các trường hợp sau:
a) Tỷ lệ vốn khả dụng từ 120% đến dưới 150% trong tất cả các kỳ báo cáo
trong ba (03) tháng liên tục; hoặc
b) Tỷ lệ vốn khả dụng đã được soát xét hoặc được kiểm toán bởi tổ chức kiểm
toán được chấp thuận từ 120% đến dưới 150%; hoặc
c) Báo cáo tỷ lệ an toàn tài chính mà tổ chức kiểm toán được chấp thuận đưa
ra ý kiến không chấp thuận (hoặc ý kiến trái ngược), từ chối đưa ra ý kiến (hoặc
không thể đưa ra ý kiến), ý kiến ngoại trừ một số chỉ tiêu của báo cáo này mà
nếu trừ các ảnh hưởng ngoại trừ ra khỏi vốn khả dụng sẽ dẫn tới tỷ lệ vốn khả
dụng từ 120% đến dưới 150%.
2. Thời hạn kiểm soát không quá 12 tháng, kể từ ngày tổ chức kinh doanh
chứng khoán bị đặt vào tình trạng kiểm soát.
34 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
3. Sau thời hạn 6 tháng kể từ ngày bị đặt vào tình trạng kiểm soát, Sở giao dịch
Chứng khoán thực hiện đình chỉ một phần hoạt động giao dịch của công ty chứng
khoán thành viên không khắc phục được tình trạng kiểm soát. Việc đình chỉ hoạt
động giao dịch của Sở giao dịch Chứng khoán kết thúc khi công ty chứng khoán
thành viên được Ủy ban Chứng khoán Nhà nước quyết định đưa ra khỏi tình trạng
kiểm soát. Trình tự, thủ tục đình chỉ hoạt động giao dịch của công ty chứng khoán
thành viên thực hiện theo quy chế của Sở giao dịch Chứng khoán.
4. Tổ chức kinh doanh chứng khoán được đưa ra khỏi tình trạng kiểm soát khi
tỷ lệ vốn khả dụng đạt từ 180% trở lên trong ba (03) tháng liên tục, trong đó tỷ lệ
vốn khả dụng tại kỳ báo cáo cuối cùng phải được kiểm toán bởi tổ chức kiểm toán
được chấp thuận.
Điều 15. Phương án khắc phục kiểm soát
1. Trong thời hạn tối đa mười lăm (15) ngày, kể từ ngày Ủy ban Chứng khoán
Nhà nước ra quyết định đặt tổ chức kinh doanh chứng khoán vào tình trạng kiểm
soát, tổ chức kinh doanh chứng khoán phải gửi Ủy ban Chứng khoán Nhà nước
báo cáo chi tiết về thực trạng tài chính, nguyên nhân và phương án khắc phục.
2. Phương án khắc phục phải được xây dựng cho hai (02) năm kế tiếp, có lộ
trình, điều kiện, thời hạn và kế hoạch thực hiện chi tiết tới hàng tháng, quý. Ủy
ban Chứng khoán Nhà nước có quyền yêu cầu tổ chức kinh doanh chứng khoán
điều chỉnh phương án khắc phục tại bất cứ thời điểm nào nếu xét thấy là không
khả thi, không phù hợp với điều kiện thị trường hoặc không phù hợp với quy định
của pháp luật.
3. Phương án khắc phục bao gồm những biện pháp sau:
a) Bán các tài sản có mức độ rủi ro cao; hạn chế, ngừng mua cổ phiếu quỹ;
b) Thu hồi nợ; bán lại cổ phần, phần vốn góp cho chủ nợ;
c) Cắt giảm chi phí hoạt động, chi phí quản lý doanh nghiệp; tổ chức lại bộ
máy quản lý, nhân sự, cắt giảm nhân viên;
d) Thu hẹp phạm vi và địa bàn hoạt động; đóng cửa một số chi nhánh, phòng
giao dịch; rút bớt nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán;
đ) Dừng việc chi trả cổ tức, phân phối lợi nhuận; thực hiện tăng vốn theo quy
định của pháp luật;
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 35
e) Hợp nhất, sáp nhập với tổ chức kinh doanh chứng khoán cùng ngành nghề,
cùng loại theo quy định của pháp luật;
g) Các biện pháp khác không trái với các quy định của pháp luật.
Mục 3
KIỂM SOÁT ĐẶC BIỆT
Điều 16. Kiểm soát đặc biệt
1. Ủy ban Chứng khoán Nhà nước ra quyết định đặt tổ chức kinh doanh chứng
khoán vào tình trạng kiểm soát đặc biệt trong các trường hợp sau:
a) Tỷ lệ vốn khả dụng do công ty tự tính hoặc đã được soát xét, kiểm toán bởi
tổ chức kiểm toán được chấp thuận dưới 120%; hoặc
b) Không khắc phục được tình trạng kiểm soát trong thời hạn mười hai (12)
tháng quy định tại khoản 2 Điều 14 Thông tư này; hoặc
c) Không thực hiện báo cáo tỷ lệ an toàn tài chính trong hai (02) kỳ báo cáo
liên tiếp, hoặc không thực hiện kiểm toán hoặc soát xét báo cáo tỷ lệ an toàn tài chính
hoặc không công bố thông tin về báo cáo tỷ lệ an toàn tài chính đã được soát xét,
kiểm toán bởi tổ chức kiểm toán được chấp thuận theo quy định tại điểm b khoản 1
Điều 12 Thông tư này; hoặc
d) Báo cáo tỷ lệ an toàn tài chính mà tổ chức kiểm toán được chấp thuận đưa
ra ý kiến không chấp nhận (hoặc ý kiến trái ngược), từ chối đưa ra ý kiến (hoặc
không thể đưa ra ý kiến), ý kiến ngoại trừ một số các chỉ tiêu của báo cáo này mà
nếu trừ các ảnh hưởng ngoại trừ ra khỏi vốn khả dụng dẫn tới tỷ lệ vốn khả dụng
dưới 120%.
2. Thời hạn kiểm soát đặc biệt không quá bốn (04) tháng, kể từ ngày tổ chức
kinh doanh chứng khoán bị đặt vào tình trạng kiểm soát đặc biệt.
3. Trừ trường hợp bị kiểm soát đặc biệt theo quy định tại điểm b khoản 1 Điều
này, sau thời hạn hai (02) tháng kể từ ngày bị đặt vào tình trạng kiểm soát đặc biệt,
Sở giao dịch Chứng khoán thực hiện đình chỉ một phần hoạt động giao dịch cho
khách hàng của công ty chứng khoán thành viên không khắc phục được tình trạng
kiểm soát đặc biệt. Việc đình chỉ hoạt động giao dịch của Sở giao dịch Chứng khoán
36 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
kết thúc khi công ty chứng khoán được Ủy ban Chứng khoán Nhà nước quyết định
đưa ra khỏi tình trạng kiểm soát đặc biệt. Trình tự, thủ tục đình chỉ hoạt động giao
dịch của công ty chứng khoán thành viên thực hiện theo quy chế của Sở giao dịch
Chứng khoán.
4. Tổ chức kinh doanh chứng khoán được đưa ra khỏi tình trạng kiểm soát đặc
biệt khi tỷ lệ vốn khả dụng đạt từ 180% trở lên trong ba (03) tháng liên tục, trong
đó tỷ lệ vốn khả dụng tại kỳ báo cáo cuối cùng phải được kiểm toán bởi tổ chức
kiểm toán được chấp thuận.
5. Sau khi hết thời hạn kiểm soát đặc biệt theo quy định tại khoản 2 Điều này,
nếu tổ chức kinh doanh chứng khoán vẫn không khắc phục được tình trạng kiểm
soát đặc biệt và có lỗ gộp (chỉ tiêu lợi nhuận chưa phân phối trên bảng cân đối kế
toán) đạt mức 50% vốn điều lệ trở lên thì bị đình chỉ hoạt động. Trình tự, thủ tục
thực hiện việc đình chỉ hoạt động thực hiện theo quy định về tổ chức và hoạt động
của công ty chứng khoán, công ty quản lý quỹ.
6. Sau khi hết thời hạn kiểm soát đặc biệt theo quy định tại khoản 2 Điều này,
nếu tổ chức kinh doanh chứng khoán vẫn không khắc phục được tình trạng kiểm
soát đặc biệt và có lỗ gộp (chỉ tiêu lợi nhuận chưa phân phối trên bảng cân đối kế toán)
dưới 50% vốn điều lệ hoặc không bảo đảm thanh toán hết các khoản nợ và nghĩa
vụ tài sản khác theo quy định của pháp luật về doanh nghiệp, pháp luật về phá sản
doanh nghiệp thì Ủy ban Chứng khoán Nhà nước yêu cầu tổ chức kinh doanh
chứng khoán tạm ngừng hoạt động.
7. Trong vòng hai mươi bốn (24) giờ, kể từ khi yêu cầu tổ chức kinh doanh
chứng khoán tạm ngừng hoạt động, Ủy ban Chứng khoán Nhà nước công bố thông
tin về việc này trên trang thông tin điện tử của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước.
8. Trong thời hạn mười lăm (15) ngày, kể từ ngày nhận được yêu cầu bằng văn
bản của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước về việc tạm ngừng hoạt động, tổ chức
kinh doanh chứng khoán phải công bố thông tin về việc tạm ngừng hoạt động, các
vấn đề có liên quan đến nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán được cấp phép trong
thời gian tạm ngừng hoạt động trên trang thông tin điện tử của tổ chức kinh doanh
chứng khoán và của Sở giao dịch Chứng khoán, đồng thời hoàn tất thủ tục tạm
ngừng hoạt động theo quy định của pháp luật về doanh nghiệp và các quy định về
thành lập, tổ chức và hoạt động của tổ chức kinh doanh chứng khoán do Bộ Tài
chính ban hành.
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 37
9. Việc tạm ngừng hoạt động của tổ chức kinh doanh chứng khoán quy định tại
khoản 6 Điều này kéo dài cho tới khi:
a) Tổ chức kinh doanh chứng khoán có tỷ lệ vốn khả dụng đáp ứng quy định
tại khoản 4 Điều này; hoặc
b) Tổ chức kinh doanh chứng khoán hợp nhất, sáp nhập với tổ chức kinh
doanh chứng khoán khác, hoặc giải thể, phá sản theo quy định của pháp luật về
doanh nghiệp, pháp luật về phá sản doanh nghiệp và các quy định về thành lập, tổ
chức và hoạt động của tổ chức kinh doanh chứng khoán do Bộ Tài chính ban hành.
Điều 17. Phương án khắc phục tình trạng kiểm soát đặc biệt
1. Trong thời hạn tối đa bảy (07) ngày kể từ ngày Ủy ban Chứng khoán Nhà
nước ra quyết định đặt tổ chức kinh doanh chứng khoán vào tình trạng kiểm soát
đặc biệt, tổ chức kinh doanh chứng khoán phải gửi Ủy ban Chứng khoán Nhà nước
báo cáo chi tiết về thực trạng tài chính, nguyên nhân và phương án khắc phục.
2. Phương án khắc phục thực hiện như quy định tại khoản 2, 3 Điều 15 Thông
tư này.
Mục 4
TRÁCH NHIỆM CỦA CÁC BÊN CÓ LIÊN QUAN
Điều 18. Trách nhiệm của cá nhân và tổ chức kinh doanh chứng khoán bị
đặt vào tình trạng kiểm soát, kiểm soát đặc biệt
1. Hội đồng quản trị, Hội đồng thành viên, Chủ tịch công ty, Tổng Giám đốc
(Giám đốc) của tổ chức kinh doanh chứng khoán bị kiểm soát, kiểm soát đặc biệt
có trách nhiệm:
a) Xây dựng phương án khắc phục và tổ chức triển khai thực hiện phương án đó;
b) Tiếp tục quản trị, kiểm soát, điều hành hoạt động và bảo đảm an toàn tài sản
của tổ chức kinh doanh chứng khoán theo đúng quy định của pháp luật;
c) Chịu trách nhiệm về các vấn đề liên quan đến tổ chức và hoạt động tổ chức
kinh doanh chứng khoán trước, trong và sau thời hạn kiểm soát, kiểm soát đặc biệt;
d) Hỗ trợ, tạo điều kiện cho các tổ chức khác thực hiện trách nhiệm theo quy
định tại Thông tư này và thực hiện các công việc khác theo yêu cầu bằng văn bản
của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước.
38 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
2. Trước mười sáu (16) giờ ngày thứ sáu hàng tuần, tổ chức kinh doanh chứng
khoán phải báo cáo Ủy ban Chứng khoán Nhà nước tình hình triển khai phương án
khắc phục và kết quả thực hiện.
3. Trong thời hạn kiểm soát, kiểm soát đặc biệt:
a) Tổ chức kinh doanh chứng khoán không được chi trả cổ tức cho các cổ
đông, chia lợi nhuận cho thành viên góp vốn; chia thưởng cho thành viên Hội đồng
quản trị, Hội đồng thành viên, thành viên Ban kiểm soát, Tổng giám đốc (Giám
đốc), Phó Tổng giám đốc (Phó giám đốc), kế toán trưởng, nhân viên và người có
liên quan tới tổ chức kinh doanh chứng khoán;
b) Tổ chức kinh doanh chứng khoán không được chuyển các khoản nợ không
có bảo đảm thành các khoản nợ có bảo đảm bằng tài sản của tổ chức kinh doanh
chứng khoán;
c) Tổ chức kinh doanh chứng khoán không được mua cổ phiếu quỹ, mua lại
phần vốn góp từ thành viên góp vốn;
d) Tổ chức kinh doanh chứng khoán không được ký mới, ký kéo dài và tiếp tục
thực hiện các hợp đồng giao dịch ký quỹ, cho vay mua chứng khoán, giao dịch
mua có cam kết bán lại, cho khách hàng vay không có tài sản bảo đảm; không
được ký các hợp đồng bảo lãnh phát hành dưới hình thức cam kết chắc chắn;
đ) Tổ chức kinh doanh chứng khoán không được lập thêm phòng giao dịch, chi
nhánh, văn phòng đại diện, mở rộng địa bàn hoạt động, bổ sung nghiệp vụ kinh
doanh chứng khoán;
e) Tổ chức kinh doanh chứng khoán không được tham gia góp vốn thành lập
công ty con, công ty liên doanh, liên kết, đầu tư bất động sản; hạn chế đầu tư vào
các tài sản có mức độ rủi ro cao hoặc thực hiện các hoạt động kinh doanh làm tăng
giá trị rủi ro, giảm vốn khả dụng.
4. Trong thời gian tổ chức kinh doanh chứng khoán tạm ngừng hoạt động theo
quy định tại khoản 6 Điều 16 Thông tư này:
a) Tổ chức kinh doanh chứng khoán không được ký mới, gia hạn các hợp đồng
kinh tế liên quan tới các nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán được cấp phép và
chấm dứt các hoạt động nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán theo nguyên tắc sau:
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 39
- Đối với công ty chứng khoán: không được mở tài khoản giao dịch cho khách
hàng mới, thực hiện việc tất toán các hợp đồng cung cấp dịch vụ môi giới chứng
khoán (hợp đồng mở tài khoản giao dịch chứng khoán) và chuyển các tài khoản
của khách hàng sang công ty chứng khoán thay thế theo yêu cầu của khách hàng và
quy định của pháp luật liên quan (đối với nghiệp vụ môi giới chứng khoán); không
được cung cấp dịch vụ giao dịch ký quỹ chứng khoán và các dịch vụ tài chính khác
có liên quan tới nghiệp vụ chứng khoán; không được ký mới, gia hạn hợp đồng tư
vấn đầu tư (đối với nghiệp vụ tư vấn đầu tư), bảo lãnh phát hành (đối với nghiệp
vụ bảo lãnh phát hành); chấm dứt các hoạt động tự doanh chứng khoán, tất toán
các tài khoản tự doanh theo hướng dẫn của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước (đối
với nghiệp vụ tự doanh chứng khoán);
- Đối với công ty quản lý quỹ: không được huy động vốn để lập quỹ mới, công
ty đầu tư chứng khoán mới; không được tăng vốn điều lệ cho quỹ, công ty đầu tư
chứng khoán hiện đang quản lý; không được ký mới, gia hạn các hợp đồng quản lý
đầu tư, hợp đồng tư vấn đầu tư; bàn giao trách nhiệm quản lý và tài sản ủy thác cho
công ty quản lý quỹ thay thế theo yêu cầu của khách hàng, đại hội nhà đầu tư và
các quy định pháp luật khác nếu có liên quan;
b) Tổ chức kinh doanh chứng khoán vẫn phải nộp đủ số thuế còn nợ và các
nghĩa vụ tài chính khác chưa thanh toán đối với nhà nước;
c) Đối với các hợp đồng đã ký với khách hàng, người lao động đang còn hiệu
lực, tổ chức kinh doanh chứng khoán tiếp tục thanh toán các khoản nợ và nghĩa
vụ tài chính, thực hiện đầy đủ các cam kết, nghĩa vụ theo đúng các điều khoản tại
hợp đồng đã ký phù hợp với quy định của pháp luật dân sự, pháp luật về doanh
nghiệp, pháp luật về chứng khoán và các quy định pháp luật khác nếu có liên
quan, trừ trường hợp khách hàng, người lao động và chủ nợ có thỏa thuận khác;
tất toán các hợp đồng kinh tế ngay sau khi hoàn tất nghĩa vụ của tổ chức kinh
doanh chứng khoán;
d) Tổ chức kinh doanh chứng khoán tiếp tục thực hiện phương án khắc phục
theo quy định tại Điều 15, Điều 17 Thông tư này và tuân thủ đầy đủ các quy định
của pháp luật về chứng khoán và thị trường chứng khoán; bảo đảm quyền và lợi
ích hợp pháp của khách hàng và của nhà đầu tư theo quy định của pháp luật;
40 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
đ) Sở giao dịch Chứng khoán đình chỉ hoạt động giao dịch, Trung tâm Lưu ký
chứng khoán đình chỉ hoạt động thanh toán bù trừ của tổ chức kinh doanh chứng
khoán cho đến khi kết thúc thời hạn tạm ngừng hoạt động;
e) Ủy ban Chứng khoán Nhà nước không chấp thuận cho các tổ chức kinh
doanh chứng khoán mở rộng phạm vi, địa bàn hoạt động, bổ sung nghiệp vụ kinh
doanh chứng khoán; không chấp thuận cho phép cung cấp dịch vụ giao dịch mua
ký quỹ chứng khoán và dịch vụ tài chính khác; không chấp thuận đối với các hoạt
động đầu tư, các giao dịch cần có sự chấp thuận của Ủy ban Chứng khoán Nhà
nước theo quy định của pháp luật về chứng khoán và thị trường chứng khoán, trừ
các giao dịch chuyển nhượng, hợp nhất, sáp nhập, tăng vốn, rút bớt nghiệp vụ kinh
doanh chứng khoán.
Điều 19. Trách nhiệm của các tổ chức khác có liên quan
1. Sở giao dịch Chứng khoán, Trung tâm Lưu ký chứng khoán Việt Nam,
thành viên lưu ký, ngân hàng giám sát, ngân hàng thanh toán và các tổ chức khác
nếu có liên quan có trách nhiệm cung cấp cho Ủy ban Chứng khoán Nhà nước
đầy đủ, kịp thời các thông tin, tài liệu có liên quan về giao dịch, hoạt động đầu tư,
hoạt động kinh doanh của tổ chức kinh doanh chứng khoán bị đặt trong tình trạng
kiểm soát, kiểm soát đặc biệt khi có yêu cầu bằng văn bản của Ủy ban Chứng
khoán Nhà nước.
2. Sở giao dịch Chứng khoán, Trung tâm Lưu ký chứng khoán Việt Nam,
ngân hàng giám sát, ngân hàng lưu ký và các tổ chức kinh doanh chứng khoán
có liên quan, có trách nhiệm hướng dẫn, hỗ trợ và cung cấp dịch vụ chứng
khoán cho khách hàng của tổ chức kinh doanh chứng khoán bị đặt trong tình
trạng kiểm soát, kiểm soát đặc biệt theo yêu cầu bằng văn bản của Ủy ban
Chứng khoán Nhà nước.
3. Sở giao dịch Chứng khoán, Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam có
trách nhiệm thực hiện các quy định có liên quan tại Thông tư này.
Chương IV
TỔ CHỨC THỰC HIỆN
Điều 20. Tổ chức thực hiện
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 41
1. Thông tư này có hiệu lực kể từ ngày 10 tháng 10 năm 2017 và thay thế
Thông tư số 226/2010/TT-BTC ngày 31 tháng 12 năm 2010 của Bộ trưởng Bộ Tài
chính quy định chỉ tiêu an toàn tài chính và biện pháp xử lý đối với các tổ chức
kinh doanh chứng khoán không đáp ứng chỉ tiêu an toàn tài chính và Thông tư
số 165/2012/TT-BTC ngày 09 tháng 10 năm 2012 của Bộ trưởng Bộ Tài chính sửa
đổi, bổ sung một số điều của Thông tư số 226/2010/TT-BTC ngày 31 tháng 12
năm 2010 quy định chỉ tiêu an toàn tài chính và biện pháp xử lý đối với các tổ
chức kinh doanh chứng khoán không đáp ứng chỉ tiêu an toàn tài chính.
2. Việc sửa đổi, bổ sung Thông tư này do Bộ trưởng Bộ Tài chính quyết định./.
KT. BỘ TRƯỞNG
THỨ TRƯỞNG
Trần Xuân Hà
42 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 43
44 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 45
46 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 47
48 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 49
50 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 51
52 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 53
54 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 55
56 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 57
58 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 59
60 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 61
62 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 63
64 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 65
66 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 67
68 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 69
70 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 71
72 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 73
74 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 75
76 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 77
78 CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017
CÔNG BÁO/Số 661 + 662/Ngày 05-9-2017 79